Navigation:  Стандартные модули комплекса > "Финансовый анализ" > Документы оценки и анализа > Анализ и оценка ликвидности

 

Использует балансовую форму 1 (документ GF1) текущего месяца и главную книгу (GSLD) текущего года.  Сравниваются  показатели на начало года и конец текущего месяца.

 

Под ликвидностью какого-либо актива понимается возможность предприятия обратить его в наличность и осуществить свои платежные обязательства. Степень ликвидности – это продолжительность периода, в течение которого актив может быть превращен в наличность. Ликвидность является способом поддержания платежеспособности предприятия.

 

Анализ ликвидности заключается в сравнении активов, сгруппированных по степени убывания ликвидности в 3 группы, с краткосрочными обязательствами по  пассиву (раздел V формы 1). Желательна тенденция роста активов 1-й (абсолютная ликвидность)  и 2-й (среднеликвидные активы) групп.

 

Помимо абсолютных показателей для оценки ликвидности и платежеспособности  рассчитываются следующие относительные показатели:

-        Коэффициент абсолютной ликвидности – отношение активов 1-й группы к сумме текущих краткосрочных обязательств (итого по разделу V балансовой формы 1). Показывает, какую долю своих долгов предприятие может погасить немедленно. Нужно стремиться к тому, чтобы его величины была не менее 0.2.

-        Коэффициент промежуточной ликвидности – отношение активов 2-й группы к сумме текущих краткосрочных обязательств. Если его величина составляет более 0.85, платежеспособность предприятия по среднеликвидным активам высокая.

-        Коэффициент  общей ликвидности – отношение активов 3-й группы к сумме текущих краткосрочных обязательств. При величине коэффициента  более 1.5 общая ликвидность предприятия хорошая.

Желательна тенденция к увеличению всех трех коэффициентов ликвидности.

-        Доля (%) оборотных средств в активах  вычисляется как отношение итога по разделу II балансовой формы 1 к итогу  по активам: стр.290 * 100% / стр.300. Чем она ближе к 50%, тем платежеспособнее предприятие.

-        Доля (%) производственных запасов в текущих активах: стр.210 * 100% / стр.290. Если эта доля достигает 50% и более, то предприятие может нормально функционировать, не испытывая особых проблем с обеспечением сырьем и  материалами.

-        Доля (%) собственных оборотных средств в покрытии запасов определяет  ту часть запасов, приобретение которых финансируется за счет  собственных средств: (стр.490 – стр.190) * 100% / стр.210. Желательна тенденция к росту данного показателя и, если оборотные средства на 25% и более финансируются  за счет собственных источников, то платежеспособность предприятия высокая.

 

Предприятие считается несостоятельным (банкротом), если разница между стоимостью активов и задолженностью меньше минимально допустимого  размера уставного капитала.